Financement des primes d'assurance-vie

Qu'est-ce que le financement des primes d'assurance-vie ?

Le financement des primes d'assurance-vie est une stratégie par laquelle un emprunteur qualifié accède au financement d'un tiers pour payer des primes d'assurance-vie importantes. Les compagnies d'assurance structurent des produits d'assurance spécifiques pour ces plans financés afin de minimiser les garanties extérieures et de maximiser les rendements. Cela permet aux particuliers et aux entreprises de tirer parti de leurs actifs actuels et de maximiser les rendements grâce à un flux de trésorerie prédéterminé.

Qui a besoin du financement des primes d'assurance-vie ?

Le financement des primes est une stratégie utilisée par les particuliers fortunés pour les aider à payer leurs primes d'assurance-vie lorsqu'ils ont besoin d'une police et de primes importantes, mais qu'ils préfèrent ne pas liquider des actifs ou des investissements qui réduiraient les liquidités nécessaires au paiement des primes. Les personnes fortunées ont souvent besoin d'une couverture d'assurance-vie dont le capital-décès est supérieur à 10 millions de dollars pour répondre à leurs besoins en matière de succession d'entreprise, d'héritage familial ou de planification fiscale successorale. La stratégie de financement des primes permet à ces personnes de payer les primes en empruntant de l'argent à un prêteur tiers, au lieu d'utiliser des liquidités ou de liquider des actifs de placement.

La stratégie de financement par primes s'adresse à ceux qui ont une valeur nette de 5 millions de dollars ou plus, qui disposent de garanties importantes pour obtenir des prêts, qui ont besoin d'une protection d'assurance-vie, qui ont des actifs non liquides ou qui s'apprécient. Il s'agit d'une option attrayante pour quiconque a besoin d'un montant d'assurance substantiel pour la planification successorale, l'accumulation de richesse, la liquidité au décès, la protection des actifs ou à des fins commerciales.

Quelle police d'assurance-vie est le meilleur choix pour le financement des primes ?

Il existe une grande variété de polices d'assurance-vie disponibles pour le financement des primes. L'assurance-vie temporaire n'est pas adaptée en raison de son facteur de limitation inhérent. Les polices permanentes sont un meilleur choix car elles garantissent à vos héritiers des prestations exonérées d'impôt. Cependant, toutes les polices permanentes ne sont pas bonnes. Les polices d'assurance vie entière ont tendance à restreindre ce que vous pouvez en faire. L'assurance vie variable a tendance à présenter un risque plus élevé. Par conséquent, une police d'assurance vie universelle indexée est le meilleur choix pour le financement des primes lorsque nous comparons les polices. Une police IUL contient à la fois un capital décès et une valeur de rachat. La principale raison de choisir une police IUL est qu'elle vous permet d'exercer un plus grand contrôle. La partie accumulation de la valeur de rachat vous permet d'allouer les fonds à un compte fixe ou à un indice d'actions tel que le S&P 500 ou le Nasdaq 100.

Que devez-vous prendre en compte avant de mettre en œuvre le financement des primes d'assurance-vie ?

Le financement des primes d'assurance-vie peut apporter de nombreux avantages à l'assureur, mais il faut tenir compte de certains éléments importants avant de s'assurer.

• Plus le montant de votre police d'assurance-vie est élevé, plus les primes sont coûteuses.
• Les trois domaines de risque pour le financement des primes d'assurance sont le risque de qualification, le risque de taux d'intérêt et le risque lié aux revenus des polices.
• L'une des préoccupations est que la valeur de rachat de la police n'augmente pas aussi vite que le taux d'intérêt.

Quels sont les risques liés au financement des primes d'assurance-vie ?

Il existe trois risques principaux qu'il faut prendre en compte avant de prendre une décision.

1. Risque lié aux taux d'intérêt : les taux d'intérêt sont faibles actuellement, mais s'ils augmentent, cela peut être problématique. La plupart du temps, un prêt de financement par primes aura un taux d'intérêt variable. Cependant, lorsque les taux d'intérêt augmentent, cela peut vraiment réduire les avantages que vous essayez d'obtenir en premier lieu.
2. Risque lié à la qualification : les prêteurs exigent généralement des emprunteurs qu'ils se qualifient à nouveau à chaque renouvellement du prêt, la garantie du prêt étant alors réévaluée (la garantie peut comprendre des biens immobiliers, des actions et d'autres actifs et investissements). Si la valeur de la garantie est tombée en dessous d'un certain seuil, l'assuré peut être amené à fournir une garantie supplémentaire pour le prêt.
3. Risque lié aux revenus de la police : si la valeur de rachat de la police est inférieure aux prévisions, le solde du prêt pourrait dépasser la valeur de la garantie, auquel cas l'assuré serait contraint de fournir une garantie plus importante pour éviter de se retrouver en défaut de paiement.

Quelles sont les dispositions fiscales relatives au financement des primes d'assurance-vie ?

La plupart du temps, les conséquences fiscales d'un emprunt destiné à financer une prime d'assurance-vie sont les mêmes que celles d'un emprunt destiné à d'autres fins. Certaines exceptions sont énumérées ci-dessous :

Déductibilité des intérêts d'emprunt

Les contribuables individuels n'ont pas droit à la déduction des intérêts payés sur les montants empruntés pour le paiement des primes d'assurance-vie, car ils sont considérés comme des intérêts personnels.

Dans le cas d'une police d'assurance-vie détenue par une société ou une entreprise, la société ou l'entreprise peut être en mesure de déduire les intérêts dans certaines situations.

ILIT

Un fonds irrévocable d'assurance-vie (ILIT) est créé pour détenir et contrôler une police d'assurance-vie permanente du vivant de l'assuré, ainsi que pour gérer et distribuer les fonds versés au décès de l'assuré. Un ILIT comprend plusieurs parties : le constituant, les fiduciaires et les bénéficiaires. En règle générale, c'est le constituant qui crée et finance l'ILIT. Les dons ou les transferts faits à l'ILIT sont permanents et le constituant en cède le contrôle au fiduciaire. Ce dernier gère l'ILIT et les bénéficiaires reçoivent des distributions.

Éviter l'impôt sur les dons

Une ILIT correctement rédigée permet d'éviter les conséquences de l'impôt sur les donations, puisque les contributions du concédant sont considérées comme des donations aux bénéficiaires. Pour éviter les droits de donation, il est essentiel que le fiduciaire, à l'aide d'une lettre Crummey, informe les bénéficiaires du trust de leur droit de retirer une part des contributions pendant une période de 30 jours. Après 30 jours, le fiduciaire peut alors utiliser les contributions pour payer la prime de la police d'assurance. La lettre Crummey permet de bénéficier de l'exclusion annuelle de l'impôt sur les donations en faisant du don un intérêt présent plutôt que futur, ce qui évite dans la plupart des cas de devoir remplir une déclaration d'impôt sur les donations.

Droits de succession

Si vous êtes le propriétaire et l'assuré, le capital décès d'une police d'assurance-vie sera inclus dans votre succession brute. Toutefois, lorsque l'assurance-vie est détenue par un ILIT, le produit du capital décès ne fait pas partie de la succession brute de l'assuré et n'est donc pas soumis à l'impôt sur les successions au niveau de l'État et au niveau fédéral. Si elle est correctement rédigée, l'ILIT peut toutefois fournir des liquidités pour aider à payer les droits de succession, ainsi que d'autres dettes et dépenses, en achetant des actifs de la succession du constituant ou par le biais d'un prêt.